Члены и Кандидаты не должны принимать подарки, льготы, компенсацию или вознаграждение, которые конкурируют или могут быть разумно ожидаемыми, чтобы создать конфликт интересов с интересом их работодателя, если они не получают письменного согласия от всех вовлеченных сторон, Обоснование стандарта IV-B
Как и в случае с рядом Стандартов, раскрытие информации, требуемое Стандартом IV-B, предназначено для выявления и предотвращения потенциальных конфликтов интересов - в этом случае потенциальные конфликты, которые могут возникнуть с дополнительными подарки или денежные премии, предлагаемые физическому лицу в доверительном управлении.
- Денежные мотивы - Инвестиционный бизнес - это тот, который привлекает очень умных, способных и мотивированных людей. Некоторые из них обращаются к тому факту, что сама работа часто может быть интересной, динамичной и сложной, в то время как другие мотивированы возможностью повысить финансовое благополучие других благодаря их стратегиям, пониманию и планированию. В то же время нет никаких сомнений в том, что потенциал для прибыльной зарплаты, бонусов и других льгот традиционно был основной привлекательностью для молодых выпускников, оценивающих потенциальные возможности карьерного роста и для тех, кто работал в других отраслях, но ищет другой путь карьеры.
- Денежные развращения - Таким образом, это индустрия, населенная людьми, которые часто в основном мотивированы деньгами, которые продают и продают свои услуги богатым людям и компаниям, у которых обычно есть много лишних денег. В этом стандарте признается, что жадность и деньги имеют возможность коррумпировать - то есть, когда мы принимаем дополнительные подарки и деньги от сторонней стороны, возможно, что деньги могут прямо или косвенно повлиять на наше принятие решений. Вместо того, чтобы действовать объективно в интересах всех клиентов и в интересах нашего работодателя, мы могли бы развивать лояльность к тем, кто предоставляет самые дорогие подарки, и даже действовать, чтобы скрыть характер наших отношений с дарителями.
- Деньги - это не всегда плохо - Стандарт IV-B не предполагает, что каждая договоренность о дополнительных бонусах и подарках является коррумпированной. Разумеется, Стандарт IV-B не мешает кому-либо принимать дополнительные подарки, льготы, бонусы и т. Д. - только в том случае, если вознаграждение и / или компенсация принимаются, Стандарт обязывает члена CFA или кандидата сообщить его или ее работодателем, в письменной форме. Как и в случае с другими стандартами, принципы справедливого представительства и полного раскрытия информации являются руководящими принципами, поскольку мы считаем, что работодатель имеет право на это полное раскрытие. Ответственность работодателя заключается в том, чтобы решить, подходят ли дополнительные механизмы компенсации и влияют ли они на действия и мотивации этого сотрудника.
Определения, применяемые к стандарту IV-B
- Компенсация - Компенсация применяется к прямым денежным платежам или бонусам со стороны клиентов, а также к косвенной компенсации, предоставляемой третьими лицами. Это относится к неденежным подаркам, которые включают дополнительные отпуска, членство в загородных клубах или клубах здоровья, возмещение расходов - все, что предоставляется сотруднику клиентом, и может создать даже появление конфликта интересов.
- В письме - «В письме» означает любую форму связи, которая может быть задокументирована. Компьютерная электронная почта рассматривается как приемлемый формат для раскрытия информации, предполагая, что прямой супервизор имеет доступ к электронной почте и использует ее.
Применение стандарта IV-B
- Вознаграждение за работу, выполненную - Нарушения Стандарта IV-B часто развиваются совершенно невинно, часто благодаря действиям богатого клиента, который просто делая дружеский жест. Возьмите случай, когда у состоятельной семьи, вышедшей на пенсию, есть имущество для отдыха. Они рассматривают своего инвестиционного советника как близкого друга и хотят показать собственность, но они также хотят дать советчику некоторый стимул (то есть, если он превзойдет рынок в своем портфолио, он предложит ему занять недельный отпуск за свой счет), Принятие этой договоренности было бы нарушением, если аналитик не раскрывает предложение в письменной форме своему работодателю.
- Ограничить подарки - Аналитики иногда посещают отраслевую конференцию, на которой спонсор предоставит дополнительные подарки для посетителей, таких как ручки и блокноты, кружки кофе и книжные сумки. Вообще говоря, такие предметы считаются номинальными и не подпадают под действие настоящего стандарта, хотя они и являются подарками. Однако предположим, что технологическая компания представляет на конференции, а затем отдает бесплатный ноутбук и принтер влиятельному аналитику, надеясь на благоприятную рекомендацию. Стандарт IV-B запрещает такую деятельность, если работодатель не будет уведомлен. Вообще говоря, следует избегать даже появления непристойности, отказавшись от любых подарков. Дополнительные предметы, такие как ручки и книжные сумки, не считаются нарушением, хотя следует признать, что стандарты развивались так, чтобы ограничить принятие бесплатных подарков.
Как выполнить
1. Члены КФА должны сообщать обо всех мерах по предоставлению дополнительной денежной компенсации своему непосредственному руководителю, предпочтительно до принятия подарка, но сразу же после этого в противном случае.
2. Письменные отчеты должны включать конкретные термины, включая продолжительность соглашения, конкретные суммы, которые могут быть потенциально заработаны, и характер неденежных выгод.
3. Просмотрите все существующие внутренние процедуры соблюдения, касающиеся компенсации со стороны клиентов и деловых партнеров, а также возможности конфликтов. Например, сторонние деловые партнеры традиционно оплачивают путевые расходы и другие расходы, чтобы побудить сотрудника посетить, но в последние годы многие фирмы действовали, чтобы строго ограничивать эту практику.Обсудите эти проблемы с сотрудником по вопросам соблюдения и поймите, что является и не приемлемо для этой фирмы.
4. Следуйте всем инструкциям, сделанным в результате раскрытия. Работодатель может решить, что компенсационная договоренность не подходит, и если да, то работник обязан следовать этому решению.